Krediidi kulukuse määr (KKM) on laenu hind ühe aastase protsendina, kuhu on peale intressi arvestatud ka lepingutasu, kuutasu ja muud kulud, ilma milleta laenu ei saaks. Intress näitab hinnast ainult üht osa. Kahe pakkumise võrdlemiseks on krediidi kulukuse määr seepärast õigem number, ja Eestis on sellel seaduslik lagi, mis arvutatakse Eesti Panga statistika põhjal.
KKM-i järgi saab kõrvutada nii väikelaenu pakkujad kui ka pangalaenu. Kui plaanis on krediidilimiit, mille kasutust ette ei tea, näitab KKM ainult üht võimalikku stsenaariumi ja eurod tuleb lugeda oma kasutuse järgi. Sellel lehel on kolm asja: kuidas määr kokku pannakse, miks lühike laen paistab selle järgi kallis ja kus on seaduse piir.
Kuidas krediidi kulukuse määr kokku pannakse
KKM vastab küsimusele: millise aastase intressiga tasudeta laen annaks täpselt sama rahavoo? Arvutuses on kaks poolt. Ühel pool on raha, mille kätte saad, ehk laenusumma miinus ettemakstud lepingutasu. Teisel pool on kõik kuumaksed koos kuutasudega. KKM on määr, millega need kaks võrduvad. Kuuintress teisendatakse aastaseks liitintressina, nii et isegi tasudeta laenul on KKM nominaalsest intressist veidi kõrgem.
Valemina: laenusumma − ettemakstud tasud = Σ kuumaksek / (1 + KKM)k/12, kus k on makse järjekorranumber 1-st kuni viimaseni. KKM leitakse sellest võrrandist järkjärgulise lähendamisega, käsitsi seda ei arvutata.
Näiteks 1500 eurot 12 kuuks intressiga 15 %:
| Tingimused | Kuumakse | Maksad lisaks | KKM |
| Ainult intress | 135,39 € | 124,65 € | 16,1 % |
| Intress ja lepingutasu 40 € | 135,39 € | 164,65 € | 22,2 % |
| Intress, lepingutasu 40 € ja kuutasu 2 € | 137,39 € | 188,65 € | 25,6 % |
Intress on kõigis kolmes reas 15 % ja kuumakse muutub kõige rohkem kahe euro võrra. KKM tõuseb samal ajal 16,1 protsendilt 25,6 protsendini, sest 40-eurone lepingutasu ja aastaga 24 eurot kuutasusid on 1500 euro kõrval märgatav kulu. Intressi ja kuumakse järgi valides jääks see vahe nägemata.
Miks lühikese laenu krediidi kulukuse määr on kõrge
Ühekordne tasu jaotub lühikese laenu puhul vähestele kuudele ja aastaseks ümber arvestatuna paisub. Võtame 1000 eurot intressiga 12 % ja lepingutasuga 30 eurot ning muudame ainult tähtaega.
Kolme kuu laen maksab lisaks 50 eurot ja selle KKM on 35,4 %. Kolme aasta laen maksab 226 eurot, aga KKM on vaid 15,1 %. Ühe kuu peale tõuseks sama laenu KKM 62 protsendini, kuigi lisakulu oleks 40 eurot. Sellest tuleb kaks järeldust.
- KKM on võrdlusnumber ainult sama summa ja tähtaja piires. Kui tähtajad erinevad, võrdle eurosid, mis maksad lisaks, ja kuumakset, mis peab eelarvesse mahtuma.
- Lühikese laenu andjal on seaduse lagi lähedal. Väike fikseeritud tasu võib paari kuu laenu KKM-i viia üle lubatu, kuigi eurodes on summa tagasihoidlik.
Arvuta oma pakkumise KKM
Algväärtused on eelmise näite 12-kuuline variant. Keskmise KKM-i lahtris on Eesti Panga 31.05.2026 lõppenud kuue kuu keskmine, mille põhjal arvutatud lagi kehtib alates 1. juulist 2026. Uue keskmise avaldamise järel muuda see number ära.
KKM ja seaduslik lagi
| Laenusumma, € | |
| Tähtaeg, kuud | |
| Intress, % aastas | |
| Lepingutasu, € | |
| Kuutasu, € | |
| Eesti Panga keskmine KKM, % |
| Kuumakse koos kuutasuga | |
| Maksad lisaks kokku | |
| KKM | |
| Lagi: keskmine korda kolm |
Arvutus: annuiteetgraafik, lepingutasu makstakse laenu saamisel, KKM efektiivse aastamäärana. Laenuandja arvutus võib maksepäevade tõttu veidi erineda, siduv on lepingueelses teabes märgitud määr.
Proovi tähtajaks 3 ja siis 1 kuu: summa ja intress jäävad samaks, aga KKM kerkib esmalt lae lähedale ja siis üle selle. Nii on näha, miks lühiajalise laenu tasud ei saa olla suured.
Krediidi kulukuse määra seaduslik ülempiir
Seadus seob lae turu keskmisega: kui tarbijakrediidilepingu KKM on keskmisest üle kolme korra suurem, on leping tühine. Keskmise arvutab Eesti Pank viimase kuue kuu laenude põhjal ja avaldab kaks korda aastas, nii et lagi muutub 1. jaanuaril ja 1. juulil. Reegel kehtib 2015. aastast. Kinnisvara tagatisel antud laenud keskmise arvutamisse ei lähe, aga lagi kehtib ka tarbijakrediidile, mis on tagatud hüpoteegiga.
Lae arvu siin kirjas ei ole, sest iga poole aasta tagant on see uus. Praegu kehtiva piiri annab minuraha.ee kalkulaator, või korruta ise Eesti Panga viimane keskmine kolmega.
Kuidas keskmine on muutunud
Keskmine on kümne aastaga langenud ligi kolmandiku võrra: 2015. aasta novembri lõpuga arvutatud keskmine oli 21,65 %, 2026. aasta mai lõpuga 14,99 %. Langus ei ole sirge, 2025. aasta novembris tõusis keskmine korraks 15,62 protsendini. Lagi liigub keskmisega kaasa, nii et 2016. aastal lubatud hinnaga laen võiks täna lae ületada.
Sama laenuliik, eri laenuandja
Keskmine peidab suuri vahesid. Finantsinspektsioon avaldab KKM-i eraldi pankadega seotud ja pangaväliste krediidiandjate kohta, ning 30.06.2026 seisuga olid need laenuliigiti sellised:
Kõige järsem on vahe autoliisingul: 6 % ja 31 %, ehk pangavälise liisingu määr on üle viie korra kõrgem. Järelmaksul on vahe väike, 25 ja 28 %, ja see näitab, et poe järelmaks pole odav ka siis, kui seda pakub panga grupi ettevõte. Tavalise laenu puhul kontole on pangaväliste keskmine 42 % juba lae lähedal. Kui personaalne pakkumine tuleb sellises suurusjärgus, küsi enne allkirja pakkumist ka oma pangalt.
Mida krediidi kulukuse määr ei näita
- Viivist ja meeldetuletustasusid. Need tekivad alles hilinemisel, KKM eeldab, et maksad graafiku järgi.
- Ennetähtaegset tagastamist. KKM arvestab, et laen kestab lõpuni. Kui eelmise näite 36-kuulise laenu aasta pärast ära maksad, kulub 226 euro asemel 134 eurot, aga tegelik määr tõuseb 15,1 protsendilt 16,9 protsendini, sest lepingutasu jääb lühema aja peale.
- Muutuva intressi tulevikku. Euriboriga seotud laenu KKM on arvutatud tänase intressiga. Kui Euribor tõuseb, kallineb laen pärast lepingu sõlmimist.
- Valikulisi lisateenuseid. Kui maksekindlustus pole laenu saamise tingimus, ei pruugi selle hind KKM-is kajastuda. Seda näed kogusummast.
Kuidas KKM-iga pakkumisi võrrelda
- Küsi kõigilt laenuandjatelt sama summa ja sama tähtaeg.
- Võta KKM ja kogusumma personaalsest pakkumisest. Reklaami näide on arvutatud kellegi teise summa ja tähtaja peale.
- Vali madalaima KKM-iga pakkumine ja kontrolli, et ka kogusumma on väikseim. Kui ei ole, on kogusummas teenus, mida KKM ei sisalda.
- Vaata, kui kaugel on KKM laest. Kalkulaatoris näitab seda riba: mida lähemal punasele, seda kallim raha.
- Enne allkirja võrdle lepingut pakkumisega. KKM ja kogusumma peavad olema samad, suurem kogusumma tähendab, et lepingusse on lisandunud teenus.
Kui pärast allkirja selgub, et mujal on sama laen madalama KKM-iga, saab tarbijakrediidilepingust 14 päeva jooksul põhjust nimetamata taganeda. Laenusumma ja kasutatud päevade intress tuleb siis tagasi maksta 30 päeva jooksul, ja odavam pakkumine jääb sinu valida.
